Jak zbudować idealne portfolio inwestycyjne – i dlaczego nie mogą w nim zabraknąć nieruchomości

Każdy odnoszący sukcesy inwestor ma jedną wspólną cechę: dobrze przemyślane portfolio inwestycyjne. Czym ono dokładnie jest, dlaczego go potrzebujesz, jak zbudować je dla swoich potrzeb – i dlaczego nie powinno w nim zabraknąć nieruchomości? W tym artykule przyjrzymy się temu krok po kroku. Pokażemy Ci konkretne przykłady, praktyczne wskazówki oraz błędy, których przy budowaniu portfela zdecydowanie należy unikać.

Definicja portfela inwestycyjnego w prosty sposób

Wyobraź sobie, że portfolio inwestycyjne to Twój starannie skompletowany koszyk zakupowy różnych aktywów. Tych, które Ty jako inwestor posiadasz i które wybrałeś na podstawie swoich celów finansowych, tolerancji na ryzyko i horyzontu czasowego.

Głównym celem zbudowania portfela jest dywersyfikacja – czyli rozłożenie inwestycji na różne typy aktywów i sektory, aby zmniejszyć ryzyko znacznych strat (Sarmas et al., 2020).

Portfolio może tworzyć praktycznie wszystko, co ma potencjał wzrostu wartości w czasie. Należą tu:

• akcje i fundusze ETF,
• obligacje,
• nieruchomości inwestycyjne,
• metale szlachetne jak złoto lub srebro,
• kryptowaluty,
• a nawet sztuka lub przedmioty kolekcjonerskie.

Inwestycja jednorazowa a portfolio

Gdy inwestujesz jednorazowo w jedno aktywo – na przykład w akcje jednej firmy – z pewnością masz szansę na zysk. Jednocześnie jednak podejmujesz całe ryzyko.

Z kolei dobrze zdywersyfikowane portfolio inwestycyjne zawiera więcej rodzajów aktywów. Dzięki temu eliminuje wahania, które mogą pojawić się przy pojedynczej inwestycji.

Aktywne czy pasywne zarządzanie portfelem?

• Aktywne zarządzanie = nieustannie dostosowujesz skład portfela w zależności od sytuacji na rynku.
• Pasywne zarządzanie = ustawiasz portfolio zgodnie ze swoją strategią inwestycyjną i pozwalasz mu pracować długoterminowo.

Portfolio inwestycyjne może być jednym i drugim. Ważne jest, by wybrać podejście odpowiadające Twoim celom oraz czasowi, który chcesz poświęcić na inwestowanie.

Portfolio inwestycyjne: Przykład, czyli Jak wygląda w praktyce?

Nie istnieje jedno uniwersalne portfolio inwestycyjne, które pasowałoby wszystkim. Wiele zależy od tego, jakim jesteś inwestorem – czyli jaki jest Twój profil inwestycyjny i jak podchodzisz do ryzyka. Ktoś chce przede wszystkim zachować wartość i ograniczyć wahania inwestycji do minimum, inny natomiast pragnie maksymalnego wzrostu, nawet jeśli oznaczałoby to wyższą zmienność.

Przyjrzyjmy się jednak modelowemu scenariuszowi: Wyobraź sobie inwestora, który ma 500 000 Kč i horyzont 10 lat. Chce inwestować rozsądnie i z rozłożonym ryzykiem, czyli nie stawiać wszystkiego na jedną kartę.

Przykład zrównoważonego portfela:

• 40 % (200 000 Kč) – fundusze ETF (akcje różnych firm na całym świecie, potencjał wzrostowy)
• 25 % (125 000 Kč) – obligacje (stabilność i regularne odsetki)
• 20 % (100 000 Kč) – nieruchomości w formie crowdowningu przez InvestBay (stabilny zysk z najmu i przyszłego wzrostu wartości)
• 10 % (50 000 Kč) – złoto (ochrona przed inflacją, bezpieczna przystań w burzliwych czasach)
• 5 % (25 000 Kč) – kryptowaluty (dynamiczny składnik o wyższym ryzyku, ale i potencjale wzrostu)

Ten inwestor wybrał składnik nieruchomościowy przez InvestBay, ponieważ oferuje połączenie niskiego wejścia (zacząć można już od 2500 Kč), proste zarządzanie bez trosk, a zarazem możliwość uczestniczenia w bezpośrednich zyskach z najmu oraz we wzroście wartości nieruchomości przy sprzedaży.

Gdyby jednak chodziło o inwestora o bardziej konserwatywnym profilu, mógłby zamiast 40 % w ETF przeznaczyć większą część na obligacje i nieruchomości.

Z kolei dynamiczny inwestor o apetycie na ryzyko mógłby przeciwnie bardziej wzmocnić składnik akcyjny i kryptowaluty. Widzisz, że portfolio zawsze dostosowuje się do Ciebie – nie odwrotnie.

Dlaczego dywersyfikować i nie stawiać wszystkiego na jedną kartę

Dywersyfikacja oznacza rozłożenie inwestycji na różne klasy aktywów. Powód? Gdy jedno aktywo traci, inne może rosnąć. Pomaga Ci radzić sobie z wahaniami rynku i nie panikować przy każdym spadku (Pal, 2022).

Magiczny trójkąt: zysk – ryzyko – płynność

Każda inwestycja porusza się w ramach tych trzech parametrów. Idealne portfolio inwestycyjne szuka między nimi równowagi:

• Zysk: Jak bardzo inwestycja pomnoży pieniądze.
• Ryzyko: Jak duże jest ryzyko straty.
• Płynność: Jak szybko można zamienić inwestycję z powrotem na gotówkę.

Np. nieruchomości mają wysoki zysk, niższe ryzyko, ale niższą płynność. Właśnie dlatego ważne jest, by mieć w portfelu również bardziej płynne aktywa, takie jak ETF lub rezerwę finansową (gotówkową).

Wskazówka: Przeczytaj o magicznym trójkącie inwestowania w naszym artykule.

Jak wygląda idealne portfolio inwestycyjne

Ważne jest, by powiedzieć, że nie istnieje jedno uniwersalne portfolio dla wszystkich. Ktoś stawia na akcje, inny na nieruchomości, kolejny na przykład na fundusze ETF lub złoto. To właśnie różnorodność jest ważna. Przyjrzyjmy się jednak przykładom portfeli inwestycyjnych w różnych przypadkach.

Możliwość portfela konserwatywnego inwestora

Dla inwestorów, którzy preferują bezpieczeństwo.

Rozłożenie:

• 60 % obligacje
• 20 % nieruchomości
• 15 % ETF
• 5 % gotówka

Przykład zrównoważonego portfela

Dla tych, którzy chcą łączyć stabilność i wzrost.

Rozłożenie:

• 40 % ETF
• 30 % obligacje
• 20 % nieruchomości
• 10 % pozostałe (złoto, kryptowaluty)

Przykład dynamicznej i wzrostowej strategii

Dla inwestorów o długim horyzoncie i wyższej tolerancji ryzyka.

Rozłożenie:

• 60 % ETF
• 20 % nieruchomości
• 10 % kryptowaluty
• 10 % pozostałe

Każde portfolio powinno zawierać przynajmniej mały składnik nieruchomości – dla stabilności i ochrony przed inflacją (Gallant, 2024).

Jak stworzyć portfolio inwestycyjne dla dziecka

Gdy inwestujesz dla dziecka, masz w rękawie ogromny atut – czas. Pieniądze, które zaczniesz odkładać dziś, dzięki długiemu horyzontowi mogą wielokrotnie wzrosnąć. To pozwala Ci zbudować portfolio nieco odważniej, z wyższym udziałem aktywów wzrostowych.

Typowe portfolio dziecięce może więc wyglądać na przykład tak:

• większą część tworzą fundusze ETF, które oferują długoterminowy potencjał wzrostowy,
• uzupełnione o stabilniejszy składnik w postaci nieruchomości przez crowdowning z InvestBay,
• a mniejsza część może być skierowana do bardziej konserwatywnych instrumentów, na przykład produktów oszczędnościowych.

Dzięki temu łączysz wzrost, stabilność i pewną rezerwę.

Wskazówka do przeczytania: Crowdfunding a współwłasność nieruchomości

Zacząć możesz przy tym naprawdę od niewielkiej kwoty.

Dodatkową zaletą jest to, że na dziecięcy rachunek inwestycyjny może często wpłacać drobne kwoty rodzina – na przykład pieniądze od dziadków na urodziny. Do określonej wysokości można w ten sposób przesyłać środki z różnych rachunków, reszta zaś zawsze płynie z autoryzowanego rachunku rodzica.

Inwestycje dla dzieci mogą więc funkcjonować nie tylko jako rezerwa finansowa, ale także jako piękny sposób, w jaki rodzina wspólnie buduje przyszłość swoich najmłodszych.

Nieruchomości jako fundament portfela inwestycyjnego

Dlaczego nieruchomości należą do każdego portfela?

• Stabilność – nieruchomości nie podlegają tak bardzo wahaniom jak na przykład akcje.
• Namacalność – inwestujesz w realne aktywo.
• Ochrona przed inflacją – ceny nieruchomości rosną wraz z inflacją.
• Podwójny zysk – regularny dochód z najmu i zysk przy sprzedaży.

Nieruchomości nawet z małym kapitałem? Wypróbuj crowdowning

Crowdowning oznacza, że posiadasz kawałek nieruchomości wspólnie z innymi inwestorami. Ty cieszysz się zyskami, a o troski zadbamy my.

Dlaczego ma to sens:

• zaczynasz już od 2 500 Kč – nie potrzebujesz dużego kapitału
• żadnych najemców, żadnej konserwacji – wszystko załatwiamy za Ciebie
• zysk masz od razu z dwóch źródeł: najem + wzrost wartości przy sprzedaży (czytaj Jak InvestBay wypłaca pieniądze)
• o inwestycje w nieruchomości dbają specjaliści, Ty tylko śledzisz wyniki
• jako inwestor możesz pojechać na wakacje do naszych nieruchomości ze zniżką
• każdy projekt szczegółowo weryfikujemy – otrzymujesz jasne liczby, analizy oraz ryzyka
• proste i szybkie zweryfikowanie konta, czeskie wsparcie zawsze pod ręką
• inwestujesz w różne nieruchomości i lokalizacje – od Lipna po Hiszpanię – i tym samym rozkładasz ryzyko

W InvestBay wybieramy nieruchomości z potencjałem wzrostu i dochodu z wynajmu. Ty tylko wybierasz projekt, w który chcesz zainwestować.

Zapoznaj się z aktualną ofertą inwestycji

Jak mierzyć wyniki portfela inwestycyjnego

Wyniki mierzysz najczęściej za pomocą ROI – zwrotu z inwestycji.

Wzór:

ROI = (Zysk netto / Inwestycja początkowa) * 100

Dzięki kalkulatorowi inwestycyjnemu InvestBay łatwo obliczysz ROI. Śledź także rozwój poszczególnych składników portfela i 1–2 razy w roku przeprowadź przegląd inwestycyjny.

4 najczęstsze błędy przy budowie portfela inwestycyjnego

1. Stawiasz wszystko na jedną kartę (np. tylko akcje)
2. Ignorujesz ryzyko: wysokie zyski = wyższe ryzyko
3. Jesteś przesadnie aktywny: częste handlowanie często obniża zysk z powodu opłat
4. Decydujesz emocjonalnie: panika przy spadkach lub FOMO przy wzroście

Praktyczne wskazówki, jak mądrze zbudować portfolio

Na wstępie trzeba powiedzieć, że nie istnieje na to żaden szablon i wszystko należy dostosować do swoich potrzeb.

Pierwszy krok? Zacznij od celu. Zastanów się, czego właściwie oczekujesz od swojego portfela inwestycyjnego. Chcesz mieć pewność i stabilne zyski, czy raczej szukasz wzrostu i jesteś gotów zaakceptować większe wahania wartości inwestycji? Odpowiedź na to pytanie pomoże Ci wybrać właściwą strategię inwestycyjną i rozłożenie aktywów.

Kolejnym ważnym punktem jest Twój stosunek do ryzyka. Każdy z nas ma inną miarę „spokoju ducha”, gdy chodzi o pieniądze. Ktoś od razu się poci, gdy inwestycja spadnie o kilka procent, inny traktuje to jako zwykłą część gry. Bądź wobec siebie szczery – inwestowanie nie polega na tym, co robią inni, lecz co pasuje Tobie.

Rozważ także swój horyzont czasowy. Im dłuższy masz horyzont inwestycyjny, tym bardziej możesz pozwolić sobie na ryzyko. Jeśli inwestujesz na 10–15 lat, krótkoterminowe wahania nie muszą Cię martwić. Z kolei jeśli pieniądze będą Ci potrzebne za dwa lata, na miejscu jest ostrożność i wybór bardziej konserwatywnych instrumentów.

Inwestuj regularnie. Nawet małe kwoty, które odkładasz każdego miesiąca, potrafią w długim horyzoncie zrobić ogromną różnicę. Nie musisz czekać, aż będziesz mieć na koncie sto tysięcy. Ważniejsza niż kwota jest właśnie regularność – i ten nawyk, który tym sobie wyrobisz.

A być może najważniejsza rada na koniec: nie bój się zacząć od niewielkiej kwoty. W InvestBay możesz inwestować już od 2500 Kč. Nie czekaj na „aż będę mieć więcej pieniędzy”. Zacznij dziś, z tym, co masz – i obserwuj, jak Twoje portfolio inwestycyjne rośnie razem z Tobą.

Zacznij budować swoje portfolio inwestycyjne z InvestBay

Wybierzesz z oferty dochodowych nieruchomości, którymi zarządzamy za Ciebie – i inwestuj. Inwestowanie nigdy nie było prostsze – online, w zrozumiały sposób, bez trosk i spokojnie nawet z niskim kapitałem początkowym.

Zarejestruj się bezpłatnie

Często pytacie

Czym jest portfolio inwestycyjne?

Portfolio inwestycyjne to zbiór różnych inwestycji, które posiadasz – np. akcje, fundusze, nieruchomości. Jego celem jest pomnażanie pieniędzy i rozkładanie ryzyka.

Czym są inwestycje portfelowe?

Chodzi o inwestycje, które są częścią portfela. Nie stawiasz na jedną kartę, lecz łączysz więcej typów aktywów, np. akcje i nieruchomości.

Co musi zawierać portfolio?

Idealnie różne klasy aktywów – akcje, nieruchomości, obligacje, rezerwę gotówkową. Kluczem jest dywersyfikacja, czyli rozłożenie ryzyka.

Wykorzystane źródła

• Gallant, C. (2024, November 10). 4 steps to building a profitable portfolio. Investopedia. https://www.investopedia.com/financial-advisor/steps-building-profitable-portfolio/
• Pal, B. (2022). Portfolio Management Strategies. International Journal for Research in Applied Science and Engineering Technology. https://doi.org/10.22214/ijraset.2022.44929
• Sarmas, E., Xidonas, P., & Doukas, H. (2020). Introduction. Springer Optimization and Its Applications. https://doi.org/10.1007/978-3-030-53743-2_1